Контейнерные грузоперевозчики, логистические компании, экспедиторы и грузовые брокеры могут получить наибольшую выгоду от забастовки портовых грузчиков на Восточном побережье США, спрогнозировали аналитики. Это относится, например , к компаниям Maersk, C.H. Robinson Worldwide и FedEx. Напротив, ретейлеры и производства сильнее всего от стачки пострадают. В забастовке участвуют 45 тыс. докеров из 14 портов: это самое крупное выступление рабочих в транспортном секторе как минимум с начала тысячелетия, говорит Goldman Sachs.
Кому забастовка на пользу
С началом забастовки членов Международной ассоциации портовых грузчиков (ILA) остановилась работа 14 портов на Восточном побережье США. По оценке JPMorgan, каждый день такой забастовки может обходиться экономике в $3,8–4,5 млрд. Но возникающие вследствие стачки проблемы с цепочками поставок — это хорошие новости для контейнерных перевозчиков, экспедиторов и некоторых операторов складов, написал Barron’s со ссылкой на мнения аналитиков.
Например, акции компании ZIM Integrated Shipping Services, занимающейся контейнерными перевозками, в ожидании забастовки с начала сентября подорожали почти на 50%, отметил Barron’s. Бумаги немецкой Hapag-Lloyd укрепились за то же время на 18%, а датской Maersk — на 11%. Эти компании ввели высокие надбавки за перевозку контейнеров на Западное побережье, не затронутое забастовкой, пояснило издание. Если стачка продлится дольше нескольких недель, прибыль ZIM и других участников рынка увеличится, считает аналитик Jefferies Омар Нокта.
Длительная забастовка обернется благом для операторов трансконтинентальных железных дорог: например, Union Pacific, говорит аналитик грузоперевозок TD Securities Джейсон Сейдл. Воздушные перевозчики, как FedEx, тоже выиграют от ситуации, полагает он. Но главными бенефициарами, по его мнению, станут экспедиторы и грузовые брокеры — такие, как C.H. Robinson Worldwide, Expeditors International и RXO. Более высокие тарифы и надбавки позволят им быстро увеличить прибыль, говорит Сейдл. Он советует держать бумаги этих трёх компаний.
А кому забастовка во вред
Выступления портовых грузчиков, вероятно, относительно слабо повлияют на ВВП США, но они «непропорционально негативно» затронут рейтейлеров и производства, которые сильно зависят от морской торговли, предупредил Goldman Sachs в изложении MarketWatch. По оценке аналитиков банка, 10-дневная стачка обернется потерей примерно 0,2% ВВП в четвертом квартале 2024 года.
Пострадают от выступлений докеров такие секторы, как производство и продажа одежды, мебели, бытовой техники и продуктов питания, а также автомобилестроение, считает Goldman Sachs. Кроме того, негативные последствия будут для производства пластика, древесины и бумаги, потому что им нужны порты для экспорта продукции.
Как долго продлится забастовка
В забастовке принимают участие около 45 тыс. работников портов. Их профсоюз требует повышения зарплат на 61,5% в новом контракте сроком на шесть лет, а также запрета на автоматизацию портовых кранов, терминалов и перевозящих контейнеры грузовиков, пишет MarketWatch.
Это самое крупное выступление рабочих в транспортной сфере США как минимум с 2000 года, отметил Goldman Sachs. Его аналитики указали, что большинство забастовок на транспорте в последние 24 года длились меньше двух недель, а самые крупные — меньше недели.
Уолл-стрит надеется, что сделка между ILA и представителями портов будет достигнута быстро, пишет Barron’s. Большинство аналитиков полагают, что президент США Джо Байден сможет законодательно принудить докеров вернуться к работе, если забастовка затянется. Белый дом говорил, что пока не намерен вмешиваться в ситуацию.
«Наш базовый сценарий предполагает, что забастовка в портах продлится не более нескольких дней или недель, после чего будет применен закон Тафта-Хартли для возобновления работы портов», — процитировал Barron’s аналитика BofA Securities Нейтана Джи.
